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中信建投前首席经济学家周金涛曾经指出：“人生发财靠康波。”这句话蕴含着深刻的意义。所谓“康波”指的是康德拉季耶夫周期理论，这是一套用于解释经济波动的经济周期理论。许多时候，我们似乎认为赚钱或亏钱是运气的问题，但从更深层次观察，往往是经济周期在起作用。
相信很多人都能感知到经济周期的存在：在某个时期内，似乎人人都手头宽裕，商场内人潮涌动，朋友圈里都在秀旅游和美食的照片；然而不久之后，街头又变得冷清，连朋友聚餐也变少了。这正是由经济的涨潮与退潮所引起的，我们称之为“经济周期”。
经济周期如同季节的更迭，通常分为四个阶段：衰退、萧条、复苏和繁荣（见图1-1）。衰退期类似于初冬，商家营收下降，员工失业；萧条期则像深冬，经济形势极为严峻；但是，“冬天”总会结束，随着“春天”的到来，商业活动得以复苏；到了“夏季”，也就是繁荣期，商业活动达到顶峰，处处充满活力。但即便是最灿烂的夏日也终将过去，秋冬又会随之而来，这样循环往复，就构成了我们所说的“经济周期”。
图1-1 经济周期演示
让我们深入探讨“通胀”与“通缩”这两个经济现象。通胀指的是物价的持续上升趋势，你每次在超市购物时的那种“100元钱买不了多少东西”的感受就是它的体现。而通缩则是物价的持续下降过程，在这种情况下，商家通常会提供折扣以促进销售。然而，长期的通缩可能会引起消费者持币待购，因为他们认为物价可能会进一步下跌。
在分析诸如房价、工资和物价等生活中的经济因素时，关键是要识别当前的经济周期阶段。在经济的不同阶段，政府和企业的决策，以及市场的反应模式，通常会有显著的区别。
值得注意的是，经济周期理论有多种，可以根据每一个周期的时间长短分为三个主要体系：40～60年的康波理论，15～25年的库兹涅茨周期理论和8～10年的朱格拉周期理论。
理解经济周期对我们每个人来说都是至关重要的。它不仅关乎投资和财富增长，更重要的是，它能帮助我们更好地规划生活，做出明智的决策关键是在正确的时间做出正确的行动。
因此，了解经济周期也是认识经济规律和技术变革趋势的一部分，它能帮助我们把握时代赋予的机遇。
判断宏观环境是通胀还是通缩主要可以参考表1-1中的定义与指标。通胀时相对赚钱容易，通缩时相对赚钱难。
表1-1 通胀和通缩指标
然而，当前的情况却有些复杂。根据2023年的相关数据，我们可以发现：目前通胀和通缩是同时发生的，上层在通胀，底层在通缩。一方面，M2涨得非常厉害，货币超发；另一方面CPI又一直处于一个较低水平，2023年直至七八月才扭转上半年的负值趋势。
为何会出现这样似乎矛盾的经济现象呢？关键原因在于新增的货币没有流向普通民众。通胀通常基于这样一个前提：大部分人拥有足够的消费能力，即需求超过供给。而目前的通缩现象产生的根本原因在于供应过剩导致了商品价格的普遍下跌。
新增的货币主要在经济的上层流通，导致储蓄量创下新高。根据央行的数据，2023年上半年，人民币存款增加20.1万亿元，同比多增1.3万亿元。
这大量的储蓄并未流向投资或消费领域，而是沉淀在了银行中。
同时，我们也看到了上层资产的通胀。对于富裕阶层而言，随着货币价值的下降，他们更倾向于购买资产和奢侈品，这甚至推动了奢侈品市场的繁荣。然而，这样的通胀并不是传统意义上的通胀，因为富人实际上并不需要这些资产，他们购买这些资产仅仅是为了保值。
与此相反，底层社会所经历的通缩则是实际存在的通缩，表现为工资下降和消费能力减弱。其连锁反应包括销售停滞、工厂利润下滑，进而导致裁员和减产。工人的失业会进一步加剧市场的萎靡，最终导致整体产能的下降。市场上物资短缺，人们的购买力也随之减弱。
可以看到，通胀和通缩有可能并存。因此，在评估当前的经济状况时，我们需要综合考量包括经济增长、物价趋势、货币供应量等在内的多种因素，并不能单一地依据某个因素来做出判断。经济周期、通胀与通缩都是经济学中的重要概念。深入理解这些概念及其相互关系，对我们更准确地把握经济形势、政策导向，以及做出更明智的财务决策都至关重要。
接下来，本书将从以下四个方面帮助大家应对“钱包缩水”的问题。
首先是提升我们的财务智商。这意味着加强对财务知识的学习，培养对资产与消费的深刻理解能力。只有当我们真正明白金钱的价值，并将这一理念转化为实践时，我们才能消费得更理智、投资得更明智。
其次，要制定明确的财务规划。这包括依据家庭财务状况和财务目标来分类消费，减少不必要的开支和负债，同时建立一个可行的财务规划。定期检查和审视我们的预算，并根据结果进行必要的调整，以确保家庭的收支平衡，保持“钱包”的稳定。
再次，改变我们的消费习惯。提高消费效率，避免不必要的开支，可以通过精细化家庭记账来实现——审视不合理的购买行为，并改善消费结构。同时，学习和采用有效的储蓄策略，以达到节约的目的。
最后，学会利用金融工具。不同的金融工具可以满足不同的需求。我们将深入探讨如何将这些工具结合使用，以实现个性化的财务目标。
总结来说，我们的财务状况并非无法改变。面对财务挑战，首先要做的是储备财务知识和提升财务智商，从思想上保护我们的资产。其次，明确财务规划，并基于学到的知识做出计划，用科学的方法管理个人和家庭的资金。最后，通过改变消费习惯，从实际行动上节流，积累财务管理的基础资金，确保家庭的经济安全。