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学校没有教给我们一项重要且基本的生活技能，即管理我们的财富，投资使其增值，从而为我们的未来提供源源不断的保障。
马克·希普曼（Mark Shipman）
《小努力，大财富》（
Big Money, Little Efort
）
马克·希普曼是一位对冲基金管理人，也是金融投资畅销书《小努力，大财富》的作者，他在35岁那年退休了。之所以退休，是因为他已经通过钱生钱获得了丰厚的收益，可以自由地做他想做的事情。他的余生可以每天打打高尔夫球或随时去旅行，或者做些他认为更有意义的事。如果马克可以做到，你也一样可以，你完全可以掌控自己的财富，赚很多钱，实现财务自由。
接下来，我将根据投资理财的8个基本事实，提出一个改变你财富之路的框架。
1. 没有人比你更适合将自己的钱发挥出最大的作用。
2. 与金融专业人士相比，你在管理自己的财富方面拥有更显著和与生俱来的优势。
3. 钱生钱（投资），要比你想象的容易得多。
4. 投资可以为你带来超预期收益。
5. 让你的钱去赚钱，比你通过工作赚钱更实际可靠（这几乎是所有富人都熟知的秘密）。
6. 无论你现在的收入水平如何，你都能够实现上述目标。
7. 好消息：不断进步的科技使普通人管理自己的财富不再困难，触手可及的强大理财工具可以帮助个人实现理财目标。
8. 坏消息：如果你未满50岁，退休生活仅靠政府养老金是远远不够的。你应该从现在开始认真负责地管理自己的财富，刻不容缓。
或许，“有钱人”的定义应该以一个人能否以钱生钱的方式获取财富，而非以工作生钱的方式，让自己过上舒适的生活为依据。如果你购买了商业养老保险，那么你已经在像一个有钱人那样规划了——只是你的目标是在退休后而不是更早就依靠“钱生钱”产生的收益作为生活来源。
富人与穷人之间最大的区别是理财观念。传统的理财观念存在两个问题：首先，想要在退休后过上宽裕的生活，仅靠政府养老金是不够的。比如在英国，当前社会现状是绝大多数人的退休金和其他投资收入，不足以支撑起他们的退休生活。其次，很少有人敢于想象自己能在法定退休年龄之前的一二十年就实现退休的目标，从而更早提高自己的生活质量。
这本书的目的之一就是，告诉你提前退休的目标是可以实现的，并为你提供正确方法。你要做的就是持之以恒地花时间学习，了解更多关于投资理财的知识，并采取必要的措施来优化你的财务状况。如果你这样做了，便会发现实现财务自由其实没有想象的那么难，而且时间也比预期的要短。值得注意的是，不要因为你已到或接近法定退休年龄而放弃对投资理财的学习和实践，因为管理自己的财富什么时候开始都不算晚。
对许多人来说，上述8个基本事实似乎有些空泛。但我相信，你会在后面的内容中找到足够的证据来支撑这些观点。区别于一些复杂难懂的金融专业类图书，普通人仅凭常识就足以读懂本书。
从本书中，你将：
● 对自己的财务状况充满信心。
● 学习如何钱生钱——无论你的财务现状如何以及未来将发生什么。
● 采取必要的步骤改善自己的财务现状。
● 收获通俗易懂的知识，而非深奥复杂的金融大道理。
我们将依次分析上述8个基本事实。我们先来看最后一个：管理自己的财富，刻不容缓。
我很严肃地告诉你：如果没有深刻了解这个世界正在经历的变化，那么你将越来越穷，并且这个过程会越来越快。
其实了解正在发生的事情并做出应对，并不像我们想的那么难。我们这一代人正在经历世界经济结构的根本性变化。其中，国家的养老金状况对我们未来的生存和发展将产生深远的影响。
2008年爆发的金融危机，只是世界经济运行方式发生的巨大结构性、内在变化的一部分。这不是暂时的周期性波动，也不仅仅是正常商业周期的一部分。情况不会恢复正常，经济也不会复苏，至少不会像1945—2007年那样。实际发生的是，我们正在经历经济、金融以及货币运作方式的彻底范式转移。这种变化的种子是在20世纪70年代初就播下的。从那时起，政治家和央行行长的行动以及快速的技术变革的影响将我们推向了今天。
不难看出，这场经济、金融的范式转移已经对社会和政治产生了巨大影响，而且变化的速度只会越来越快。如果你的目标是在未来几年至几十年取得更好的发展，就必须要掌握这个世界正在发生的事情，并对此采取行动。
诚然，对世界经济、金融局势做预测是一件非常困难的事情，但如果对经济史有基本了解，并且对当今世界正在发生的事情保持敏感并深入理解，那么就有能力判断某些事情在未来发生的可能性。在这些分析的基础上，你就可以对自己的投资进行相应的规划。
举个例子：如果政府、企业和私人债务水平是有史以来最高的，那么你就可以利用该信息做出假设，从而获得更高的投资成功概率。经济学并不高深（尽管有些经济学家希望你这么认为），经济史为我们提供了大量与现在正在经历的变化极其相似的例子，帮助我们更成功地管理财富。
传统观点认为，没有人可以预测到2008年金融危机，其实不然。简单浏览一下本书末尾的参考书目，你就会发现当时很多人预见将要发生的事情，并因此赚了很多钱。他们赚到的这些钱可以被称为聪明的钱。本书的目标就是让你有机会在未来几年赚到聪明的钱。
已经发生的变化是无法逆转的。事态发展得太快，对我们产生的影响也是永远的。我们唯一可以做的就是，付出一点点努力来掌控当下。我们要学会拥抱变化，面向未来，并充分利用已有的资源来创造价值。
值得庆幸的是（也许有点讽刺），许多导致金融危机发生的力量，都可以用来帮助我们从危机中获得机会与财富。
对那些懂得判断时局的人来说，正在发生的危机是将知识转化为财富的最佳时机。好消息是，获得这种能力并不像你想的那么漫长或困难。这本书将帮助你从金融和理财的角度去看待和理解这个世界，渡过理财学习的难关。读过这本书后，你会对自己在理财能力上取得的积极进展而感到欢欣鼓舞，因为它才是你真正的财富。
“危机”一词由两个字组成，其中“机”就表示“机会”。纵观历史，那些懂得观察和研判时局的人总能化险为夷，因祸得福。
所以，我们要开始行动并做出有意义的改变，善于洞察世界和周围正在发生的事情，并从中寻找可以做些什么来为自己创造价值。
认识金融从未像现在这样重要，这其中有两个主要原因：通货膨胀和政府养老金供应不足。
今天的实际通货膨胀率远高于你的想象，它正在破坏你致富的能力。我稍后会更详细地解释这一点，但现在有一点你必须牢记，许多政府提供的通胀数据具有高度误导性，这对你的财富来说是个坏消息。
许多人自认为他们了解什么是通货膨胀，但很少有人真正了解通货膨胀的真实状况，通胀对自己的财富将产生多大的负面影响，以及CPI（消费价格指数）和RPI（零售物价指数）等数据有多大的误导性。
2019年，全球几乎所有主要股票市场指数都处于或接近历史最高点，众多房地产市场也是如此，如伦敦、纽约、悉尼、温哥华等。尽管其中一些地区开始显露失去动力的迹象，但它们都处于或接近历史最高点——这种现象对我在本书中提出的观点来说至关重要。
众多股票和房地产市场在过去几年中都上涨了数十个百分点，在某些情况下甚至上涨了数百个百分点，但政府公布的通胀数据一直低至个位数，媒体不断谈论“低通胀”的话题。
图1.1是一个说明政府公布的通胀数据与现实相差甚远的例子。图中显示了2010年一些大宗商品价格上涨的情况。
图1.1 真实生活成本
资料来源：凯西研究（Casey Research，2010年）。
重要的是，图1.1中的消费价格指数是政府官方公布的通胀相关数据。当其他大宗商品价格都增加很多时，它怎么可能只有1.1%？我承认这张图是10多年前的数据，从那以后许多大宗商品的价格都出现了下跌，但这并不影响我的判断，也不会改变我的观点：实际的物价上涨水平与应该公允反映商品价格变化的通胀数据之间，存在巨大差异。
我承认，许多商品的价格非常不稳定，通常不会直线上涨，但过去几十年的总体上升趋势是非常明显的。尽管股票和房地产市场以及大多数消费品的价格大幅上涨，但大西洋两岸各国政府的通胀数据仍然保持在较低的个位数。这些官方数据可能足以摧毁人们的财富，但实际情况比这还要糟糕。为什么会出现这种情况？为什么许多金融分析师、记者和政治家似乎并不了解真实的通胀水平？
事实上，除了极少数的消费品（如消费电子产品），几乎所有生活中实际需要的东西，如食物、燃料、住房、医疗、保险、教育等，价格都在高速上涨，而且远远超过大西洋两岸各国政府所公布的通胀数据（CPI或RPI）所暗示的水平。
就世界各国大多数货币而言，金融市场和居民消费变得越来越贵，这意味着，除非你的薪水保持同水平上涨或者你能从投资中赚钱，否则你每天都比前一天更穷。
而且，情况只会变得更糟，你所有的财富都在逐渐被摧毁。如果你在银行里有存款，那么你每天都在失去真正的财富，而且实际损失比你想象的更多。这就是人们感到自己无缘无故变得越来越穷的原因之一。
除去英美最富有的1%的人，剩下99%的人实际上在近40年里一直在变穷。在美国，平均工资在1973年已经达到顶峰，随之而来的是不断下降的趋势，英国也不例外。今天，美国最富有的1%人口的财富总和已经超过底层90%人口的财富总和。这就是目前有超过4 500万美国人靠食品券生活的原因之一，这种情况实际上比大萧条时期还要糟糕。在英国，估计目前有超过100万人需要依靠食物银行
来满足食物方面的需求（这两个数据是截至2015年的数据，但对于今天仍然有参考价值）。
这是一个有争议的话题，但符合事实。除了少数国家（如挪威和澳大利亚），大多数国家的居民在退休后都很难依靠政府养老金过上高质量的生活。国家的养老金供应不足，但这是大多数人退休后赖以为生的资金来源。
几乎每个西方政府的财政都濒临破产，其中也将包括英美，以及最近经常被提及的热门国家，如希腊、爱尔兰、西班牙、意大利和葡萄牙（2012年美国的人均债务为44 215美元，而希腊的人均债务为39 937美元。现在美国的债务情况更糟了，但美国的媒体常常忽视这一现实）。
这些国家很可能完全没有能力为未来几十年即将退休的数亿人支付养老金和医疗保险。这是数学上的必然性，而不是一些存在争议的灰色地带。这些国家的国债现在如此之高，以致许多政府不印钞票就无法支付利息，更不用说偿还全部债务了。一旦走到这一步，政府偿还债务的唯一方法就是凭空创造货币（有时被称为“量化宽松”）。但是当政府发行货币时，就会导致通货膨胀，这正是前文所描述的。
西方政府管理不善，以致无法为退休人员提供保障，但与此同时，人们自己的个人养老保障也完全不足。在英国，超过50%的成年人根本没有建立起有效的个人养老金，他们完全依赖正供应不足的国家养老金体系。可悲的是，剩下50%的成年人中许多人连政府养老金都没有，他们退休后的生活水平可能远低于工作期间的水平，特别是考虑到实际的通货膨胀水平。令人惊讶的是，这个群体也包括一些富人。虽然不同统计机构预测的数据有差异，但目前英国至少有150名前职业足球运动员入狱。在他们的职业生涯中，至少有几年每周能赚取数万甚至数十万英镑，但这些球员并没有为退出足坛后的生活做出任何财务上的准备，导致他们在职业生涯结束后走向犯罪，犯罪类型通常是毒品交易。这些事件真是非常可悲，因为只要一些非常简单的信息就可以帮助这些球员，至少从财务上变得更加自律。这个案例可以说明，人们贫穷的原因通常不是收入，而是对理财一无所知。
英国许多人，甚至是相当比例的前英超足球运动员，过着非常贫困的退休生活。英国成年人平均拥有约50 000英镑的退休储蓄［根据英国养老金保险公司全球保险集团（AEGON）的数据，女性约为25 000英镑，男性约为73 000英镑］。以英国近年来的年金利率计算，这种规模的退休储蓄可以获得每年约2 500英镑的养老金收入，每月收入超过200英镑。在生命的最后30或40年里，大多数英国人一定希望每月拥有远远高于200英镑的生活费。
大家可以想象，这种灾难性的事实带来的后果非常可怕。历史一次又一次地告诉我们，贫困人口是不稳定的因素。近年来，我们已经看到这种悲剧在北非和中东上演，在希腊、西班牙甚至加拿大等国也时有发生。
我由衷希望这种情况最终不会出现。我认为，有效处理这些问题的唯一方法便是，人们从现在开始对自己的财务状况承担起责任。这本书将帮助你实现这个目标。
这不是一本让你快速致富的书，尽管最终你会变得富有。相反，它将向你展示如何获得丰厚的金钱回报，并随着时间的推移变得真正富有，这个过程比你想象的要容易。必要的信息并不是特别复杂，但普通人很少能真正接触到。
在我看来，实用的金融知识应该作为每个中学生的必修课。尽管这可能会在未来发生，但目前的现实情况是，这些知识更多是在投资银行和基金公司才能真正获取。在本书中，我将尽我所能为你更透彻地讲解这些基础知识，并且本书关注那些最相关的和具备可操作性的信息，从而为你节省大量时间。
假如大多数人都能理解本书想要传达的信息，那么金融危机发生的可能性就会小很多。我们可以将金融危机更多归因于贪婪妄为的银行家和腐败无能的政客，但如果不是另一个关键因素——大多数人实际上是“金融文盲”，这些银行家和政客就无法让我们陷入目前的困境。年复一年，全世界有数以百万计的人对自己的财务做出错误决策。银行家之所以能获得巨额薪酬，是因为几十年来金融业一直在销售高成本的劣质产品。如果汽车行业一直向我们出售质量糟糕的汽车，比如总是抛锚，但价格不菲，我们还会购买它们吗？但自从金融产品问世以来，我们居然一直允许大多数金融服务商这样做，也就是说，即使需要付出高昂的代价和承受巨大的风险，我们仍在不断地购买它们提供的产品。
为什么会出现这种情况？答案很简单，因为许多人从来没有花时间来理解金融及金融产品。回到上文提到的汽车购买：很多人对汽车感兴趣，他们会购买关于汽车的杂志，并在购买汽车前做足功课。如果我们在购买包括房地产在内的金融产品之前也这样做，我们可能就不会是今天的样子。可悲的是，出于恐惧和懒惰，大多数人不下这样的功夫。正如古罗马哲学家塞涅卡（Seneca）所说：“不是因为困难，我们才不敢冒险。正因为我们不敢冒险，事情才变得困难。”
这就是我想要改变的。一旦花一点时间去学习理财，你会发现它比你预期的更容易和更有趣。还值得强调的是，如果你愿意像买新车那样花同样的精力购买金融产品，那么用不了多久，你就会不用贷款也能买到非常好的汽车。
很少有人通过优化财务而变得富有，这是因为很少有人愿意花时间研究，也从不认真地尝试投资。熟练掌握金融知识和致富之间有着非常高的相关性。如果你阅读本书，你会很快发现，只需付出相对较少的努力，就可以用手里的钱完成出色的理财工作——而且很可能比你过去求助那些金融专业人士效果更好。
当你在阅读过程中有许多灵光乍现的时刻并发现自己恍然大悟时，这本书就算成功达到目的。你要对自己的理财能力充满信心，这将对你的余生产生巨大而持久的影响。你设立的最低目标应该是在退休时建立至少能为你提供高质量生活的资金池。
实际上，一个更理想的目标是在你达到退休年龄之前就实现这样的财富积累，并且在退休时实现更高的目标，这样你就可以更快地开始享受你的财富。这是完全可能实现的目标。为此，你所要做的就是阅读这本书并做到：
1. 意识到金融和理财比你想象的更容易，并理解为什么大多数人从来没有解决这个问题。原因非常明显：大多数人没有花时间学习金融和理财。学习如何管理自己的财务是一项生活技能，必须将其列为对生活质量产生积极影响的最佳技能之一。
2. 了解有关金融的两个惊人事实（详见第3章）。
3. 了解当下两个重要的投资主题（详见第4章）。
4. 采取简单的步骤来做理财规划，并开始用钱生钱。
“重复是学习的开始”，让我们通过重复马克·希普曼的话来结束本章：
学校没有教给我们一项重要且基本的生活技能，即管理我们的财富，投资使其增值，从而为我们的未来提供源源不断的保障。
我坚信，如果我们能够改变这一点，不仅会对个人的生活产生巨大的影响，而且可以对整个社会的发展产生巨大的影响。