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开始做管理咨询后，我被老板们问得最多的问题是：“如何提升员工忠诚度？如何让员工有责任感？”
我说：“多给员工发钱。如果员工值年薪10万元，你就发20万元，多的那10万元，买的就是员工的忠诚度和责任感。”
听到我这么回答，有的老板会说：“如果这么简单，那我还请你做管理咨询干什么？”
我说：“就是让你认清楚这个真相，别抱幻想。”
较真的老板会说：“你说的靠谱吗？你能举出用多发钱的方法买员工忠诚度和责任感的案例吗？”
我说：“很多，中国的有华为、阿里、腾讯……美国的有谷歌、苹果、脸书……”
我反问：“你能举出哪些企业是少发钱，员工还有忠诚度和责任感的吗？”
老板：“……”
抛开幻想，去伪存真，在现实的商业世界中，每个人都会为自己能得到更多的预期利益而奋斗。所谓的“对企业忠诚，为企业无私奉献”，其实更多是“对企业忠诚，为企业无私奉献”后，也能让自身利益最大化。
互联网上流传着这样一个故事。
洞房花烛夜，当新郎兴奋地揭开新娘的盖头，羞答答的新娘正低头看着地上，忽然间掩口而笑，并指着地上：“看，看，看，有只老鼠在吃你家的大米。”
第2天早上，新郎还在酣睡，新娘起床看到老鼠在吃大米，一声怒喝：该死的老鼠！敢偷吃我家大米！一只鞋子“嗖”地飞了过去，新郎惊醒，不禁莞尔一笑。
同样是老鼠吃大米，前一天晚上新娘可以当笑话看，第2天却让她愤怒。为什么？因为新娘的身份变了。前一天晚上这还是别人家的事，第2天就成了自己家的事。前一天晚上新娘是客人，第2天就成了主人。
诺贝尔经济学奖获得者，美国经济学家罗纳德·H.科斯（Ronald H. Coase）曾说：“产权决定效率。”
在企业中，产权就是股权。企业的股权如果只是老板1个人的，企业会收获1个工作效率极高的老板。企业的股权如果是100个人的，企业会收获100个工作效率极高的员工。
随着市场竞争越来越激烈，充分调动员工的工作积极性，深入挖掘企业的人力资源潜能，让人才自动、自发地做好工作，是企业在竞争中脱颖而出的关键。股权激励正是这样一种通过改变员工身份，激发员工的主人翁精神，从而提高其工作效率和工作业绩的方法。
股权激励到底能解决什么问题？从根本上讲，股权激励解决的正是产权归属问题。用大白话讲，股权激励解决的，是员工给谁干的问题。股权激励能够让员工和企业形成更紧密的连接，是对人才的长期激励，能将人才留在企业，同时使之发挥出个人最大的价值。
股权激励的价值主要包括以下4点。
1. 吸引和保留人才
优秀的股权激励能够起到吸引和保留人才的作用，能够减少企业的人才招聘成本和人才离职成本，使企业获得更稳定的管理和技术人才队伍。股权激励制度可以让优秀的员工分享企业发展的成果，增强员工的责任感和归属感。
2. 建立利益共同体
企业和员工之间实际上是利益共同体，只不过很少有员工这么想，原因是企业常常缺少一种机制，把企业的集体利益和员工的个人利益有效连接在一起。股权激励制度就是把企业和员工的利益连接在一起的有效方式，它能够弱化企业和员工之间的距离感，使企业和员工成为利益共同体。
3. 帮助业绩提升
股权激励制度因为把企业利益和员工个人利益绑定在一起，所以能够最大限度地激发员工的工作积极性、主动性和创造性。员工成为企业的股东后，在承担一定经营风险的同时，有可能获得经营收益。在这种情况下，员工很可能发挥个人最大的优势，最大限度地帮助个人和企业提升业绩。
4. 有助于企业长远发展
很多企业采取的激励方式是短视的，追求岗位的短期收益，却忽略了长期发展，使得很多岗位员工也会相应采取一些短视的行为。股权激励制度更关注企业和员工的长远发展，能够有效减少员工的短视行为，有助于提升企业的长期竞争力。
很多企业主意识到股权激励的重要性后，纷纷开始实施股权激励，但多以失败告终。有的不仅付出成本后没有起到应有的激励效果，而且因为自身股权被稀释丧失了对企业的控制权。实务中，股权激励的失败主要源于以下4个方面的问题。
1. 股权激励方案设计有问题
有的企业没有真正理解股权激励的含义，不知道如何通过股权激励方案达到真正的激励效果，不知道股权激励方案应当包括哪些内容，不知道应该如何编制一套完整的股权激励方案，不知道实施股权激励方案时有哪些注意事项。
2. 股权架构设计有问题
有的企业创立之初的股权架构设计就有问题，造成企业发展停滞不前，甚至最终走向灭亡。有的企业没有考虑到要为未来的发展预留股权。有的企业创始人过度消耗股权，导致自己丧失了对企业的控制权。
3. 股权激励形式选择有问题
有的企业不知道股权激励除了直接给干股之外，还可以有很多形式。有的企业虽然知道股权激励有多种形式，但错误地估计了自身情况，选择了并不适合自己的股权激励形式；或者虽然形式选择对了，但在具体设计实施的环节出现了问题。
4. 股权激励绩效考核评价有问题
有的企业只关注方案设计，却不重视考核评价，这样就算有了适合企业发展情况的股权激励方案，却没有与之匹配的绩效管理能力，没有恰当的目标设计能力和对员工的考核评价能力，也会造成员工获得的收益与创造的价值不匹配。
针对实务中企业实施股权激励存在的问题，我总结了股权激励与股权架构设计有效实施的方法。读者严格按照本书介绍的方法实施股权激励与股权架构设计，在实战中就不容易出问题。
本书所用相关法律法规的版本如下。
《中华人民共和国公司法》为2018年10月26日修正版，本书统一简称为《公司法》。
《中华人民共和国证券法》为2019年12月28日修订版，本书统一简称为《证券法》。
《上市公司股权激励管理办法》为2018年9月15日施行版。
《上市公司证券发行管理办法》为2020年2月14日施行版。
最有效的学习是通过解决问题来学习。我建议读者拿到本书后，不要马上从第一个字看到最后一个字；而是先带着问题，根据企业当前最薄弱的环节，查找本书中的操作方法，根据企业的实际状况思考、制定、实施和复盘解决方案。
当具体问题得到缓解之后，读者可以由问题点切入，查找知识点；由知识点延伸，找到流程线；由流程线拓展，发现操作面；由操作面升华，全面掌握整个股权激励与股权架构设计的实施方法。这时候再从整体角度，自上而下地看问题，又会有新的、更深刻的认识。
我总结了一个学习的ABC原理：看到的是A，学到了B，用出来变成了C，这是真正的学习成长。很多人不是这样的，他们看到了A，学到了A，就只会用A，结果用的时候发现A没能解决问题，就说A没有用，这其实是“死读书”的表现。
当我们看到A时，要想学到B，需要有总结归纳、发散思考的能力；学到B时，要想用出C，需要对场景进行观察、思考，同时对B不断练习、不断复盘、不断调整，这也是一种行动力。所以我觉得，学习能力从来都不是一种单一的能力，而是能够发散思考、举一反三，并在实际应用时灵活变通的能力。
祝读者朋友们能够学以致用，更好地学习和工作。
本书若有不足之处，欢迎读者朋友们批评指正。
1. 通俗易懂、案例丰富
本书包含丰富的实战案例，让读者能够快速掌握股权激励方案编制和股权架构设计在实战中的应用，让读者能够看得懂、学得会、用得上。
2. 上手迅速、模板齐全
本书把大量复杂的理念转变成能在工作中直接应用的、简单的工具和方法，并把这些工具和方法可视化、流程化、步骤化、模板化，这样即便是初学者也能够快速上手开展工作。
3. 知识点足、实操性强
本书涉及大量的知识点，知识点的选择立足于解决工作中的实际问题。读者通过阅读本书，能够学会编制股权激励方案和设计股权架构。
本书包含股权激励与股权架构设计实施的原理、用到的工具、常见的问题和应用的方法。
第1章 股权激励概述
本章主要介绍股权激励的基本原理，包括股权激励的实施价值、薪酬组成、注意事项、实施原则、激励方案包含内容和股权激励相关概念；实践中的激励理论，包括需求层次理论、激励保健理论、效价期望理论、社会比较理论和综合激励理论；股权激励方案设计8步骤，包括定目的、定人选、定形式、定目标、定节奏、定考核、定规矩和定管控。
第2章 股权架构设计
本章主要介绍股权架构设计的关键，包括股权架构的9条生命线、三大要素设计和四大角色比例；股权融资结构设计规划，包括股权融资的轮次规划、比例规划和设计案例；不同公司的股权架构设计，包括两三个股东创业如何设计股权，4个及以上股东如何设计股权，快速发展期公司如何设计股权，上市/拟上市公司如何设计股权。
第3章 股权激励形式
本章主要介绍股票期权，包括股票期权的应用、实施步骤和实施案例；限制性股票，包括限制性股票的应用、实施步骤和实施案例；股票增值权，包括股票增值权的应用、实施步骤和实施案例；虚拟股权，包括虚拟股权的应用、实施步骤和实施案例。
第4章 股权激励考核
本章主要介绍绩效管理的正确做法，包括绩效管理与绩效考核的关系，贡献成果与考核分数的关系，管理程序与管理工具的关系，保证绩效管理有效实施的架构与职责；绩效管理工具，包括MBO、KPI、OKR、KSF、BSC5种工具的应用方法；绩效管理程序，包括绩效指标分解、绩效计划制订、绩效辅导实施、绩效考核评价、绩效反馈跟踪和绩效结果应用；考核评价方法，包括关键事件法、行为锚定法、行为观察法、加权选择法、强制排序法、强制分布法和360度考评法。
第5章 股权激励方案实战案例
本章分别选取实战中股票期权、限制性股票、股票增值权和虚拟股票4种股权激励形式的案例，介绍美的集团股票期权激励方案，用友网络限制性股票激励方案、中微公司股票增值权激励方案和松宝智能虚拟股票激励方案。
第6章 股权激励方案文件模板
本章主要介绍设计股权激励方案时，除方案本身外需要用到的文件模板，包括：设置股票期权激励方案时，公司与激励对象签订的股票期权协议书范本；设置限制性股票激励方案时，公司与激励对象签订的限制性股票协议书范本；设置股票增值权激励方案时，公司与激励对象签订的股票增值权协议书范本；设置虚拟股票激励方案时，公司与激励对象签订的虚拟股票协议书范本；股票期权赠予通知书范本；股票期权行权申请书范本。
企业主；
投资人；
管理咨询师；
上市筹备人员；
人力资源管理各级从业人员；
会计/财务/税务人员；
管理类相关专业在校生；
所有对股权激励与股权架构设计感兴趣的人员。