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三、自金融与互联网金融的对比
自金融源于互联网金融，但并不等同于互联网金融，有必要在此对两者作适当辨析。
（1）以去中心化的互联网思想为基础，在交易成本降低、交易效率提升等方面具有共性。支付环节，支付便捷、超级集中支付系统和个体移动支付统一（以区块链技术为代表）；风险控制环节，信息处理和风险评估通过网络化方式进行，信息不对称程度降到最低；资金融通环节，资金供需双方在资金匹配、风险分担等环节的成本极低，可以直接交易；银行、券商、交易所等金融中介不再起作用，各种金融工具的发行、交易、交割等直接在网络上进行。市场充分有效的假设下，去中心化、无金融中介的状态可有效实现资源优化配置，促进经济增长，大幅降低交易成本。
（2）以互联网技术为基础，决定了交易媒介、产品销售方式以及产品协议签订方式相似，均强调用户体验。全新的金融生态系统，为客户提升了更便捷、高效、简洁的客户体验，有助于自金融可持续发展。
（3）服务于长尾客户的广覆盖性。互联网金融和自金融模式下，客户能够突破时间和地域的限制，在互联网上寻找金融资源，服务更直接、客户基础更广泛、覆盖了一部分传统金融业的服务盲区，尤其是通过为传统金融行业的长尾市场（中小客户群体和小微资金融通需求）服务，增强了客户黏性，实现了金融普惠民生的目标。
（4）高风险性。较之传统金融，新兴的互联网金融、自金融往往缺失相应的法律法规监管，造成了管理薄弱，有风险隐患；相关信用信息的共享机制尚待建立与完善，缺乏准入门槛和行业规范，因而面临政策和法律风险。
（1）侧重点不同。互联网金融侧重于技术，是技术导向的，与大数据、云计算、移动互联等技术密不可分。互联网金融的数据与技术给金融带来了巨变，也是降低金融交易成本、缓解金融风险的主要手段，但其带来了交易主体和交易结构的变化，以及潜在的金融民主化，个体间的直接交易将伴随着互联网金融技术的发展大幅提高，这种行为主体和参与方式将具有革命意义
。即技术进步是自金融产生的必要但不充分条件，其产生的动因除了技术进步，还包括社会进步、金融管制放松、信息对称和交易主体个性的苏醒和觉悟等。因此自金融的侧重点不是技术，而是侧重于金融交易的主体角度，是一种基于“主语”转换的模式改变，是主体导向的。自金融的基本诉求是透明、自主、平等、效率和公平，交易主体的自主性、能动性得到空前的重视，经营模式将从“价差”时代走向“服务”时代，其可持续发展对如何“自律”提出了更高的要求。
（2）产生阶段不同。先有互联网金融，而后有自金融。互联网金融分为三个层次：替换——优化——创新。替换是指对传统金融业务流程中某些环节的直接替代和更换，比如票据的电子化、无纸化；优化是指再造金融业务流程本身，即简化、升级或重构，如很多银行推出的网上银行业务和互联网基金代销；创新则是指创造全新的业务流程，比如P2P网络借贷、众筹、区块链、电商供应链金融、智能投顾，等等。显而易见地，互联网金融是自金融产生的基础，已经基本完成了传统金融机构与金融业务的互联网化（替换）、基于互联网的金融业务优化再造两大阶段。而自金融可以被认为是互联网金融发展历程中的第三个阶段，与前两个阶段最大的不同在于，自金融通过共享经济方式对金融资源进行优化配置，将金融资源从金融中介机构中解放出来，重新与中介机构建立新的业务模式和利益分配体系。因此自金融是互联网金融的升级阶段。
（3）对自律要求的程度不同。较之互联网金融，可持续的自金融有赖于消费者负责任的金融行为的实施，而自我管控则是负责任的金融行为中最重要的心理因素。拥有可实现的财务目标和生活目标，以及相应的理财规划，并按照这个计划持续作为，是掌控个人财务状况的一种方法，也是一种负责任的经济行为。针对消费者金融行为，自我控制在预防消极状态方面可发挥如下的作用：①避免诱惑，继而避免欲望；②控制冲动消费；③增强意志力；④如有需要，运用预先承诺。消费者本身必须了解金融产品的相关信息，对自己的金融行为作出管理；必须为满意的金融行为做出决策；如果意志力不足，预先承诺和暂时性自由限制可以帮助人们处于正确的轨道上，并最终增强其满意度、快乐感和幸福感。