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当前，我国进入消费和投资均衡拉动经济增长的阶段，消费对于支持经济增长和经济结构转型升级发挥着重要作用。
近年来，消费金融发展迅速，其中，互联网消费金融最为突出。从2013年到2016年，互联网消费金融交易规模实现了70倍爆发式增长。未来万亿级别的市场有待开启。
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根据艾瑞咨询最新发布的《2017消费金融洞察报告》显示，短短4年，互联网消费金融的交易规模从60亿元猛增到4367.1亿元。从2013年到2016年，互联网消费金融交易规模实现了70倍爆发式增长，年复合增长率达317％。
2016年，金融机构消费信贷余额占全国贷款余额的比重是23％，其中当年新增的消费信贷有6.1万亿元，占新增贷款50％，扣除房贷后，个人消费占比4.5％～6.5％。
消费金融可以促进消费，进而对于优化经济结构、提高宏观金融政策传导效力、推动传统金融机构转型，都有重要意义。具体如图1-9所示。
图1-9 发展消费金融的意义
从中国消费金融发展的市场空间来看，2016年GDP增速是6.7％，社会消费总额增速是10.4％。居民消费增长和升级也是中国经济增长的重要动力。在这个背景下，消费金融的发展空间是非常广阔的。
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清华大学中国金融研究中心于2016年在全国24个城市开展的《中国城镇家庭消费金融调查》显示，消费贷款占家庭总资产的比例和参与率都特别低，分别为0.1％和5.9％。在扣除住房和汽车贷款后，消费贷款金额的比例很低，仅有2.4％，而在美国，扣除这两项之后的消费比重仍高达25％，其他发达国家消费信贷的比例也远高于我国水平。
从上面的数据可以看出，中国白领阶层消费金融市场具有巨大的潜力。值得一提的是，消费升级不仅使消费市场增长，也使消费信贷的渗透率持续上升。随着金融信贷被更普遍地应用到消费领域，整个消费市场在扩张，参与到消费金融的人群数量在扩大，渗透率在不断提升，未来的市场空间足够大。无论是细分领域的租房、教育还是其他行业，其体量都将是上亿元级别。
与投资表现疲软、出口持续低迷相对比，我国内贸领域的持续增长表明消费对经济的拉动作用不断增强，消费已成为我国经济“新常态”下的重要增长力量，扩大内需、挖掘消费潜力、促进消费增长已成为当前最重要的政策着力点之一。
目前，消费金融的发展契机如图1-10所示。
图1-10 消费金融的发展契机
近几年来，银监会加大政策红利释放力度，宽松是大方向，为消费金融发展营造良好环境。如图1-11所示。
图1-11 消费金融政策
自2009年我国出台《消费金融公司试点管理办法》以来，我国连续出台了一系列关于消费金融的文件。尤其是2015年6月份国务院常务会议提出将消费金融试点扩大到全国以来，消费金融已然成为经济发展的一片蓝海。
2016年3月份，中国人民银行、银监会发布《关于加大对新消费领域金融支持的指导意见》，该意见中提出了一系列支持新消费领域的细化政策，包括图1-12所示等各个方面，全方位支持消费金融快速发展。
图1-12 《关于加大对新消费领域金融支持的指导意见
2016年7月份，由央行等十部委联合发布的《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》中，明确指出“支持有条件的金融机构建设创新型互联网平台开展网络银行、网络证券、网络保险、网络基金销售和网络消费金融等业务”。
这一系列文件表明，国家积极倡导发展消费金融，政府为消费金融释放出的积极信号和政策红利将带动国有企业、民营企业、互联网企业、第三方平台企业等在消费金融领域的大发展。
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互联网企业、消费金融企业将与商业银行等传统消费信贷企业错位竞争、互补发展，形成新的金融生态。
与欧美等发达国家相比，我国消费信贷规模尚处于比较低的水平，相关资料显示，我国消费信贷占所有信贷中的比例为20％，而美国等发达国家的消费信贷占比在60％以上。
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据相关数据显示，2016年中国消费信贷规模达到19.0万亿元，同比增长23.3％，预计2019年将达到41.1万亿元，未来将维持20％以上的快速增长趋势。
高速的复合增长率以及巨大的发展空间表明消费金融领域是一片新的蓝海，发展潜力巨大。此外，我国的消费结构正从“吃、穿”等生存型消费向“旅游、教育”等品质型消费过渡，因此，消费升级将使消费金融迎来快速增长时期。
截至2016年年底，我国网民规模已达7.31亿，网络普及率达53.2％。庞大的网民数量和互联网普及率，上网设备成本及使用成本的降低，为消费金融发展奠定了基础。
同时，随着消费能力提升、消费观念的转变，信用消费、超前消费的消费模式正在被消费者接受。
另外，居民可支配收入水平的提高带动衣食住行全行业的消费升级，在消费升级的带动下，消费金融增速也将进一步提高。
高速增长的线上消费将会极大带动消费金融的发展，“互联网+”为消费金融注入新的活力。
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国家统计局数据显示，2016年前三季度，全国网上零售额34651亿元，同比增长26.1％。其中，实物商品网上零售额27950亿元，增长25.1％，占社会消费品零售总额的比重已达到11.7％。
随着消费者消费习惯的改变以及移动互联网消费场景的扩展，基于互联网平台的信贷类产品不断兴起，再加上第三方支付便利的资金流通“桥梁”，互联网消费金融将引领消费金融的发展潮流，能够全方位地为社会所有的群体提供金融服务，尤其是年轻一代。
随着生态圈的成熟，一方面，消费金融创业变得很容易，表现为进入门槛大幅下降；另一方面，消费金融的竞争也日趋激烈，正实现从“蓝海”到“伪蓝海”再到“准红海”的转变。
截至2017年6月，共有22家持牌消费金融公司，200多家专业分期公司， 2500家左右P2P公司。覆盖场景包括网购、校园、租房、汽车、旅游、装修、教育、医疗、农业、白领、蓝领等场景。如图1-13所示。
图1-13 消费金融的市场格局
纵观未来消费金融发展趋势，随着消费金融市场竞争，各机构的发展模式将出现分化，消费金融将朝着图1-14所示的趋势发展。
图1-14 消费金融的发展趋势
金控化和平台化将成为两个主流发展方向。顺应客户需求的多样化，大型消费金融平台往综合化发展的意愿较为强烈。目前，已有部分机构建立起了包括银行、消费金融公司、第三方支付、征信以及保险等各种业态在内的综合化体系，协同发展的效应日趋明显。
未来一段时间，面向中低收入个人或家庭提供以生活消费为目的的小额、短期借贷融资服务将继续扩张。
得益于移动互联网技术的发展、大数据征信的创新带来的风控模式创新，未来消费金融场景将继续从传统的高客单价/低频次的房、车等消费场景，逐渐向低客单价/高频次场景拓展。
消费金融的场景复杂多样，分期或贷款服务小额、分散，业务特征使得对技术提出较高要求，未来消费金融的发展，技术驱动的特征会愈发明显，新型机构与传统机构之间的合作也会越来越多。
在消费金融快速发展的同时，潜在风险也在不断积聚。在当下“控风险、去杠杆”的政策背景下，预计对消费金融行业，尤其是互联网消费金融的监管将日趋严格，相当部分不合规的企业将可能会退出市场。