哈佛的第一堂经济学课：区分消费和投资

在2008年次贷危机爆发后，有很多美国人一夜之间变得一无所有，但也有这样一群美国人，他们生活无忧，几乎没有受到次贷危机的影响，他们就是恪守“哈佛理财教条”的哈佛毕业生。

为什么哈佛毕业生能够抵挡住次贷危机呢？因为他们出身名校、有稳定的工作或收入丰厚吗？都不是，而是他们在踏入哈佛课堂的第一天，他们就会接触并执行以下这三个理财概念：第一个概念是区分消费行为和投资行为；第二个概念是被人们称为“哈佛教条”的“每月先储蓄30%的工资，剩下才能进行消费”的理财军规；第三个概念是“理财中最重要的两句话”。

下面我们来看看这三个改变哈佛学子命运的概念。

首先，区分消费行为与投资行为，这可以说是任何投资理财的前提，但是很多人在消费前，并没有这样的概念。那什么是投资，什么又是消费呢？举个简单的例子来说，比如两个同学甲、乙，他们手上现在各有50万美元，甲买了一套房子，而乙买了一辆名车，数年之后，甲的房子不断增值，价值达到80万美元，而乙的二手车，10万美元也无人问津。

看过美国电影《购物狂的自白》的人都知道，电影里有一个绿围巾女孩令人记忆犹新，她不惜血本购买时尚名品，身陷债务危机。她在差点迷失自我的时候，忍痛将收藏的所有心爱名牌抛售出去，令人称奇的是，她不仅还清了所有债务，而且还获得了一笔收入。在购买和享受奢侈品的过程中，她遇到了富豪白马王子，在事业上也发展迅速。

当然电影是为了提高观影效果，有意夸大了奢侈品的投资保值作用，但是这也告诉我们如果在购物时，对自己的所购物品能够做出理性的判断，知道是消费行为还是投资行为，至少我们能像电影的主人公一样，不仅没有债务危机，而且还能赚一笔。

其次，我们再来看看“每月先储蓄30%的工资，剩下才能进行消费”的哈佛理财军规。无论是在美国，还是在中国，大家拿到工资，首先进行的是消费，消费剩余的再进行储蓄，但也有一些聪明的人，他们会先将一部分储蓄起来，可能是工资的10%，也可能是20%，也有人会像一些哈佛学子一样，储蓄30%，但是大部分人在一个月后或几个月后，又将储蓄的钱取出来花了，这样一年下来，还是储蓄不了钱。

石油大王洛克菲勒16岁开始闯荡商界。他最先是在一家商行当簿记员，虽然收入不多，月薪只有40美元，但他仍然把大部分钱积蓄起来，为日后的投资做准备。两年后，他开始做腊肉和猪油的投机生意，成了一个小有资本的商人，这时他仍然保持着储蓄的习惯，他要为今后的大投资做准备。

机会来了，在1859年石油业掀起热潮时，他凭借长期积蓄的资本，在一家炼油厂拍卖时，不惜重金，每次叫价都比对手高，最终获得了这家炼油厂的产权。这就是他赖以起家，登上石油大王宝座的标准炼油厂。经过二十年的经营，洛克菲勒控制了美国90%的炼油业，成为亿万富翁。他成功的基础，就是他16岁时开始养成的存款习惯。

投资理财的前提是储蓄，如果不储蓄就不可能理财。著名理财规划师刘彦斌先生也说：“年轻人应该先从攒钱开始，收入像河流，财富像水库，花出去的钱就是流出去的水，只有剩下的才是你的财，如果你是月光族，那你有什么财可理？所以说年轻人一定从攒钱开始。”

最后，我们来看看“理财中最重要的两句话”，这两句话分别是：“一定要投资，并且要求投资年综合回报率要在10%以上”“持之以恒，不论是储蓄还是投资，必须坚持十年以上”。

著名投资家罗伯特·清崎曾将这两句话比喻为“减肥”：“如果你想减肥，保持完美的身材，那这一定是个漫长的过程。你得经常锻炼，改变饮食习惯，并坚持一段时间，效果才会显现，不可能一夜之间瘦下来——除非你做了吸脂手术。即使如此，你仍然需要调整你的生活方式，以保持减肥效果。”

投资是一个过程，只要你肯坚持，没有什么其他秘诀可言。在投资的过程中所犯的错误、得到的经验、树立的信心，比最终的目标更为重要。自身能力得到发挥与提高，这才是投资的真正价值所在。 YcLoYb16jS9PO4hYSD9c+SpglzRnogIxK/tyzMEoL+B70MKxhH5cnF0K7cikdE66